第一节商业银行中间业务概述
广义上的中间业务包括银行所经营的一切资产负债表之外的业务，是介于资产业务与负债业务之间的、能够增加银行收益的业务。从狭义上理解，中间业务是指商业银行充当中介人的一种业务，是商业银行为客户办理款项收付和其他委托事项而从中收取手续费的一种业务。中国人民银行2001年第5号令规定，中间业务是指不构成商业银行表内资产、表内负债，形成银行非利息收入的业务，包括两大类：不形成或有资产、或有负债的中间业务（即一般意义上金融服务类业务）和形成或有资产、或有负债的中间业务（即一般意义上的表外业务）。可见，我国的中间业务等同于广义的表外业务。它可以分为两大类：金融服务类业务和表外业务。
一、金融服务类中间业务
它是指商业银行以代理人的身份为客户办理的各种金融服务类业务，目的是为了获取手续费收入，主要包括支付结算类业务、银行卡业务、代理类中间业务、基金托管业务和咨询顾问类业务。
（一）支付结算类业务
它是指商业银行为客户办理因债权债务关系引起的货币支付、资金划拨、收取一定手续费的业务。商业银行办理支付结算所采用的结算工具主要包括银行汇票、商业汇票、银行本票和支票。银行汇票是出票银行签发的，由其在见票时按照实际结算金额无条件支付给收款人或持票人的票据。商业汇票是出票人签发的，委托付款人在指定日期无条件支付确定金额给收款人或持票人的票据。银行本票是银行签发的，承诺自己在见票时无条件支付确定金额给收款人或持票人的票据。支票是出票人签发的，委托办理支票存款业务的银行在见票时无条件支付确定金额给收款人或持票人的票据。
我国商业银行的结算方式主要有汇兑、委托收款和托收承付。汇兑是汇款人委托银行将其款项支付给收款人的结算方式，按照凭证的传递方式不同，又分为信汇和电汇两种。委托收款是收款人委托银行向付款人收取款项的结算方式，按结算款项的划回的方式，分邮寄和电报两种。托收承付是根据购销合同由收款人发货后委托银行向异地付款人收取款项，由付款人向银行承认付款的结算方式，按结算款项的划回方式，也分为邮寄和电报两种。我国商业银行在支付结算业务中，必须坚持“恪守信用、履约付款；谁的钱进谁的账，由谁支配；银行不垫款”的原则，避免在结算过程中由于违规操作而带来经营风险。
（二）银行卡业务
银行卡是由经授权的金融机构（主要指商业银行）向社会发行的具有消费信用、转账结算、存取现金等全部或部分功能的信用支付工具。银行卡的种类很多，按其功能不同大致可分为贷记卡、准贷记卡和借记卡。贷记卡是指发卡银行给予持卡人一定的信用额度，持卡人可在信用额度内先消费后还款的信用卡，具有购物消费、转账结算、存取现金、消费信用等功能；准贷记卡是指持卡人先按发卡银行要求缴存一定金额的备用金，当备用金不足支付时，可在发卡银行规定的信用额度内透支的信用卡；借记卡是由发卡银行向社会发行的，具有转账结算、存取现金、购物消费等功能的信用卡，不具备透支功能。
（三）代理类中间业务
它是指商业银行接受客户委托，代为办理客户指定的经济事务，提供金融服务并收取一定费用的业务。主要包括：第一，代理政策性银行业务。指商业银行接受政策性银行的委托，代为办理政策性银行因服务功能和网点设置等方面的限制而无法办理的业务。第二，代理中国人民银行业务。指根据政策法规应由中央银行承担，但由于机构设置、专业优势等方面的原因，由中央银行指定或委托商业银行承担的业务，包括财政性存款代理业务、国库代理业务、发行库代理业务、金银代理业务等。第三，代理商业银行业务。指商业银行之间相互代理的业务。第四，代理客户代收代付的业务。是商业银行利用自身结算便利的条件，接受客户的委托代为办理指定款项的收付事宜的业务，如代理各项公用事业收费、代理行政事业性收费和财政性收费、代发工资等。第五，代理证券业务。是指银行接受委托办理的代理发行、兑付、买卖各类有价证券的业务。第六，代理保险业务。是商业银行接受保险公司委托代其办理保险业务的业务。第七，保管箱业务。指代替客户保管贵重金属、有价证券、重要合同等的业务。
（四）基金托管业务
它是指有托管资格的商业银行接受基金管理公司的委托，安全保管所托管基金的全部资产，为所托管的基金办理基金资金清算款项划拨、会计核算、基金估值、监督管理人的投资运作等。
（五）咨询顾问类业务
它是指商业银行依靠自身在信息、人才、信誉等方面的优势，收集和整理有关信息，并通过对这些信息以及银行和客户资金运动的记录和分析，形成系统的资料和方案，提供给客户，以满足其业务经营管理需要的服务活动。主要包括：第一，企业信息咨询业务，银行提供项目评估、企业信用等级评估、验证企业注册资金、资信证明等服务；第二，资产管理顾问业务，银行为机构投资者或个人投资者提供全面的资产管理服务；第三，财务顾问业务，银行提供大型建设项目财务顾问和企业并购顾问的服务业务；第四，现金管理业务，银行协助企业科学合理地管理现金账户头寸及活期存款余额，以提高资金的流动性和使用效益。
二、表外业务类中间业务
表外业务主要是指那些未列入资产负债表，但同表内资产业务和负债业务关系密切，并在一定条件下会转为表内资产业务和负债业务的经营活动，主要包括担保或类似的或有负债、承诺类业务和金融衍生产品业务。
（一）担保或类似的或有负债
它是由银行向交易活动中的第三者的现行债务提供担保，并承担相应的风险，主要包括票据承兑、备用信用证、投标保函、还款保函、履约保函等。票据承兑是银行根据票据付款人的申请，承诺在票据到期日支付票据金额的行为，银行作为承兑人，就成了票据的主债务人。备用信用证是一种特殊形式的光票信用证，银行通过开立备用信用证向受益人做出允诺，如果客户未能按协议进行偿付或履行其他义务，开证行有责任按照备用信用证中的条款替客户向受益人进行偿付。投标保函是银行为投标人开立的保证投标人履行投标合同所规定的各项义务的书面担保文件，如果投标人违约，在受益人提出索赔时，银行必须按照保证文件的规定履行赔偿义务。还款保函是银行应借款人的要求，向贷款人出具的一份保证借款人按照贷款协议偿还贷款本息的书面保证文件。履约保函是银行应申请人的请求，向受益人开立的保证申请人履行某些合同项下义务的书面保证文件。
（二）承诺类业务
它是指商业银行在未来某一时间按照事前约定的条件向客户提供约定信用的业务，主要指贷款承诺与票据发行便利。贷款承诺是银行许诺客户可以在未来一定时期内，根据一定的条件（期限、利率、金额）随时从银行获得贷款，分为可撤销承诺和不可撤销承诺。可撤销承诺附有客户在取得贷款前必须履行的特定条款，在银行承诺期内，客户如没有履行条款，则银行可撤销该项承诺。不可撤销承诺是指不经客户允许不得随意取消的贷款承诺，具有法律约束力。票据发行便利是一种具有法律约束力的中期周转性票据发行融资的承诺，根据事先与商业银行等金融机构签订的一系列协议，借款人可以在一个周期内以自己的名义周转性发行短期票据，以较低的成本取得中长期的资金融通效果，承诺包销的商业银行依照协议负责承购借款人未能按期售出的全部票据，或承担提供备用信贷的责任。
（三）金融衍生产品业务
它是指商业银行为满足客户保值或自身风险管理等方面的需要而进行的金融衍生产品交易活动，主要包括远期利率协议、互换业务、金融期货、金融期权等。第一，远期利率协议。是买卖双方商定将来一定时间段的协议利率，并指定一种参照利率，在将来清算日按规定的期限和本金数额，由一方向另一方支付协议利率和届时参照利率之间差额利息的贴现金额。远期利率协议建立在双方对未来一段时间利率的预测存有差异的基础上。
第二，互换业务。是将不同货币的债务、不同利率的债务或交割期不同的同种货币的债务，由交易双方按市场行情签订合约，在约定期限内互相交换，进行一系列支付的金融交易行为，包括货币互换和利率互换。货币互换是指交易双方将持有的不同种类的货币，以商定的筹资本金和利率为基础，进行货币本金的交换并结算利息。利率互换是指合约的甲方与乙方约定一笔名义上的本金数额，甲方许诺在未来一定时期内定期支付乙方一笔货币，其价值等于按照事先协定的固定利率计算的本金的利息，乙方则同时支付甲方一笔货币，其价值等于按照市场浮动利率计算的本金的利息。双向流动的货币是同一种货币，互换合约的基础价格显然是市场利率，而互换的有效期可长可短。
第三，金融期货。是指以各种金融工具或金融商品（如外汇、债券、存款证、股价指数等）作为标的物的期货交易方式。也就是说，金融期货是指人们在集中性的交易场所，以公开竞价的方式所进行的标准化金融期货合约的交易。金融期货的基本特征：交易标的物是金融商品；采用场内交易形式，交易双方都必须缴纳一定数额的保证金；交易双方必须通过指定交易所采取公开喊价方式进行交易；交易合约的内容，包括交易的品种、规格、数量、交割的期限、地点，均已标准化；交割时间为将来某一特定日，交易所需每日结算账面盈亏；交易双方在签订合约时即确定成交的价格；交易标的物的交割必须通过清算中心进行。
第四，金融期权。是由买卖双方订立合约，规定由买方支付给卖方一定数额的权利金后，即赋予了买方在规定的时间内按双方事先约定的价格购买或出售一定数量的某种金融资产的权利。期权购买者也叫期权持有者，在支付一笔较小的费用（期权费）之后，就获得了期权合约所赋予的权利，他可以在期权合约所规定的时间内（美式期权）或期权合约所规定的某一特定履约日（欧式期权）行使他所拥有的这一权利，也可放弃这一权利，但不论行使或放弃权利，他支付给期权出售者的期权费均不予退还。期权出售者也叫期权签发者，在收取期权购买者支付的期权费之后，在期权合约所规定的时间内或期权合约所规定的某一特定履约日，只要期权购买者要求行使其权利，他就必须无条件地履行期权合约所规定的义务。期权可以分为买入价期权、卖出期权和双向期权。买入期权是指期权购买者可在约定的未来某日期以事先约定的价格向期权出售者买进一定数量的某种金融商品或金融期货合约的权利。卖出期权是指期权购买者可在约定的未来某日期以事先约定的价格向期权出售者卖出一定数量的某种金融商品或金融期货合约的权利。如果期权购买者在约定期限内享有上述两种权利，则为双向期权。
三、金融服务类中间业务与表外业务类
中间业务的关系金融服务类中间业务与表外业务类中间业务的共同点是两者都不记入银行资产负债表，业务活动的透明度较差，二者构成商业银行广义的中间业务。但二者也存在实质性的差别，主要表现在以下几个方面：
第一，二者性质不完全相同。金融服务类中间业务是商业银行利用自身的信誉、设施和人员等资源而经营的中介性业务，一般不会直接对资产和负债产生影响，也不会演变为资产或负债业务，商业银行经营这些业务只是收取中介费或佣金。表外业务可能因不同的情况而演变为商业银行事实的资产或负债，商业银行经营这些业务不完全是为了获取佣金，而更多的是为了转移、防范风险或进行风险投资。
第二，二者风险程度不同。金融服务类中间业务一般具有委托代理性质，商业银行在代理业务中只是按客户的要求办理相关业务和提供相关服务，对代理的业务本身存在的风险一般由客户承担，银行代理业务过程中的风险较小或者基本上没有风险。表外业务一般属于商业银行的或有资产、或有负债，在一定条件下会形成商业银行事实上的资产或负债，所以具有一定的风险性，尤其是一些与市场价格相关的表外业务，如金融期货、金融期权等业务，具有“以小博大”的杠杆功能和属性，银行经营这些业务既可能因为市场价格的有利波动而成倍获得利润，也可能因为市场价格的不利变化而造成成倍的损失，因此风险性较大。
第三，二者受金融监管程度不同。金融服务类中间业务风险较小（一般表现为操作风险，不存在利率风险和信用风险等）或者基本上没有风险，金融监管部门对这类业务的管理相对较松，通常不进行过多的干预和管制。对于表外业务，金融监管部门为了防范金融风险，监督管理比较严格，尤其是对具有较高风险的表外业务的监督管理越来越重视。例如，《巴塞尔协议》在对银行资本充足率管制方面，规定表外业务也要按照一定的信用转换系数和风险权数计算资本需要量，用银行资本与表内外风险加权资产总额相比较来衡量银行的资本充足程度已经成为国际通行规则和惯例。再如，我国金融监管当局对银行中间业务中各类性质不同的中间业务分别采取审批制和备案制。适用审批制的中间业务主要是形成或有资产、或有负债的中间业务，以及与证券、保险业务相关的部分中间业务，适用备案制的中间业务主要是不形成或有资产、或有负债的中间业务。
