汉钟离，原本复姓钟离，名权，字云房，自号天下都散汉。有人说，因为人们在称呼他的时候，称“天下都散汉钟离云房”太长了，于是把“汉”字和“钟离”二字连在一起了，就叫成了“汉钟离”。又有的人说，因为他自称自己生于汉朝，人们这才叫他“汉朝的钟离先生”，慢慢的就叫成了“汉钟离”。
汉钟离在出生的时候，突然有一个巨人破门而入。这个巨人自称是上古黄神氏，特地托生在钟离氏家。接着只见一道异光从窗口射入，长多几十丈，强烈的光线照得人睁不开眼睛。强光过后，汉钟离就出生了。可是汉钟离刚刚生出来的时候，不哭也不吃，而且一点声息都没有。直到他出生后的第七天，竟然能够一下子跃然而起，而且开口便说道：“身游紫府，名书玉京。”叫人难以理解。原来紫府和玉京，指的是天上玉皇大帝的宫殿，汉钟离一出生就说出这样的话来，表明他是天上的神仙下凡，将来同样会回到天上去做神仙的。因为，他很小的时候就知道权衡东西的轻重，所以他的父亲给他取名为“权”。
汉钟离汉钟离长大之后，练就了一身好武艺，加上他身材很魁梧，勇力过人，很快就得到皇上的重用，当上了中郎将。有一次，皇帝派汉钟离率军讨伐吐蕃。但是，当时的权臣梁冀怕汉钟离立了大功，权势超过自己，就只给了他三万老弱残兵。两军刚刚交锋，忽然狂风大作，电闪雷鸣，接着天昏地暗，伸手不见五指，各方的军队都分不清敌我，一片混战。在这突如其来的混乱之中，两军人马都很惊恐。汉钟离独自骑着战马胡乱奔逃，也与自己的队伍失去了联系。战马也不再听他的使唤，一个劲的乱跑，跑呀跑呀，竟跑进的一座深山老林里。汉钟离迷失了道路，根本不知道自己到了哪里。
过了很久，天空渐渐晴朗了些，可是却已是夜晚时分了，天上出现淡淡的月亮和稀疏的星星。汉钟离凭借着这微微的星光，举目四望，想找一条路下山去，可是只见四周尽是纵横交错的小路，根本不知道哪条路才是下山的路。当他正在犹豫的时候，忽地看见一个西域僧人，头发生在额头上，穿着山草编织而成的衣服，迎面朝他走了过来。汉钟离像是找到了希望，慌忙走上前去施礼问路。
那僧人对他说：“这里离山的出口很远，我看你今夜是走不出去了，还是先找个地方休息一下吧，我现在就可以带你到一处去歇息，请施主跟我来。”说完就在前面引路。
汉钟离喜出望外，再三道谢，就跟着僧人往前走。大概走了三五里路的样子，他们走进了一个山凹里。朦胧之中，看见前面有一个小村庄，但是看上去，仿佛这村庄是在山洞中一般。这僧人把汉钟离带到村口时就不走了，僧人对他说：“这里是正阳洞，我跟你仙缘已尽，只能带你到这里，你自己一个人进去吧。”说完，僧人合掌作一个揖，转身就不见了。
其实，这村庄本是一个山洞。汉钟离走到洞口，听到洞中寂静无声，于是就不敢冒冒失失走进去。正当他在村口徘徊时，只听到一个老人的声音说道：“你是汉钟离将军吧？既然来了，就快些进来吧。”
汉钟离暗暗吃惊，心想这个老人一定不是一个普通的人，不然，面都没有见过，怎么就知道自己的底细呢。他还没来得及回答，就出来一个老人把他引进了旁边的一间屋里。
屋里很简陋，黄泥抹的墙壁上点着一支松节照明，床是用绳子吊起来的，还在那里晃悠着。地上有几件常用的陶器，收拾得整整齐齐。不过，最惹眼的是床边的一个架子，上面放着好些书卷，书卷摆得很整齐。
汉钟离坐定之后，汉钟离请教老人的姓名，老人自称东华先生。这个名字，汉钟离打小就知道这是一位得道的真人，隐居在山中，完全与世隔绝，没想到被他在这里遇到了。汉钟离心想：这次他全军覆没，如果回去的话，肯定无法交差，再说朝内勾心斗角，互相争权夺利，人们也因为这连年的战乱，流离失所，惨不堪言。这样的世道，实在没有什么值得留恋的。现在他遇到了东华真人，机缘难逢，何不从师学道。于是汉钟离决心抛弃尘世，入道修行。
从此，汉钟离就拜东华先生为师，留在山里学道。东华先生传授他长生真诀和《灵宝异法》，还教他书法。汉钟离在山中学道三年，不仅道学很高，而且写得一手好字。
后来，有一天，东华先生对他说：“你的道行已经到了，可以出山了。也就是说你的内术既已成，现在应当去炼外术，去点化凡人。你出山之后，应多积功德，多累善行，以待上天征诏。就这样，汉钟离拜别了师傅，去云游四海五岳。后来，他来到了终南山的鹤岭。鹤岭上有一个岩洞，宽敞向阳。洞前又有流水经过，清澈见底。洞口四周草木葱茏，繁花缤纷。他觉得这是个好地方，便把岩洞辟为居室，并在洞口刻了“鹤岭洞天”四个草书大字，就此安居下来。
终南山离长安很近，他就不时到长安繁华的街市上去饮酒。有一次，他在承天门大街的一家酒楼里饮酒。店家给他端来最好的酒“郎官清”，他喝了几杯之后，乘着酒兴，就向酒家要了笔墨，在酒店的墙上写了几首诗，随即又题上“天下都散汉”五个字。其中有个青年看到这几个字不禁叫道：“长者不就是云房先生么？”
汉钟离觉得奇怪，回过头来，微笑地问道：“你是哪位？何以知道我的名字？”
其实，这个青年不是别人，就是他的未来的徒弟吕洞宾。他向汉钟离深深作了一个揖，并介绍说自己屡试不中，准备归隐，接着，又向他请教道行的事。
汉钟离先教吕洞宾点石成金之术，并对他说，把石头点成金子之后，就能拿去接济穷人。吕洞宾见有这样的事，就问道：“这样点石而成的金子会不会因年代的久远而变回原形呢？”
汉钟表离说：“会，但是要等到三千年之后。”
吕洞宾皱起了眉头说：“如此看来，我们不是骗了三千年以后的人吗？”
汉钟离拍手道：“说得好，凭你这心思，就可以学仙了，不知你肯不肯跟随我学道修仙呢？”
吕洞宾于是赶紧跪下拜汉钟离为师。从此，汉钟离就正式收吕洞宾为徒，精心教他道术。
有一年的秋天，汉钟离从崆峒山下回来，和吕洞宾一同在山中散步，忽见蔚蓝的天空中飘来一朵彩云，冉冉而下，降落在鹤岭山顶上。汉钟离就指着彩云对吕洞宾说：“玉帝颁下诏来了，明天要我上天去受封了，我去后，你要继续好好修炼。”
到了晚上，师徒二人一同回洞，在松明灯下，汉钟离就把他所著写的《灵宝异法十二笠》郑重地交给吕洞宾，并嘱咐他：“逢人兮莫乱说，遇友兮不须诀。”
第二天早上，空中果然就传来了悠扬的箫笙声，他们师徒二人虔诚地走出洞外，只见两位穿着彩衣的道童，各自乘着一只彩凤，飘然而下，随同下来的还有一只丹顶白鹤。汉钟离跨上鹤背，向吕洞宾挥了挥手，就在清风丽日中，和仙童一起，飞上了天空，渐去渐远，最后消失在天尽头。
